后“次贷”危机时期金融风险财政化问题研究

《后“次贷”危机时期金融风险财政化问题研究》研究主要采用规范的经济学理论假设分析范式，并与研究对象理性行为预期的实证研究相结合、金融机构微观特征描述与政府部门宏观调控行为界定相结合、定性分析与定量研究相结合的研究方法。在理论模型上，主要是采用博弈论及信息经济学决策树等分析方法及EVIEWS、SPSS计量模型的量化分析、检验和预测，并根据IMF、欧盟和欧元区在欧洲主权债务危机爆发后采用的救援政策，模拟我国政府债务风险环境，分析信息不对称条件下各级财政自助与互助的动机与可能结果，运用Willson计量模型对金融风险财政化程度进行量化，测算银行客户违约概率，使用时间序列模型预测我国国债发行与偿付的长期效果，便于进行风险预警。在进行我国的金融风险财政化问题的实证状况判定中，由金融机构资产负债率、不良贷款比率等微观风险特征指标切入，量化政府债务发行偿付等宏观行为带来的财政风险的指标，建立一个全方位、多维度的政府债务风险预警体系，并结合该体系对我国债务风险状况进行判断。这些定量分析将与基础理论推论中的定性分析相结合，对控制金融风险财政化的政策效应进行准确预判和充分考虑可行性的对策建议。